Banyak investor yang masih kebingungan dalam memilih produk Reksa Dana yang memiliki kinerja bagus. Untuk membantu permasalahan tersebut, hadir fitur rating produk Reksa Dana yang bisa kamu gunakan untuk memudahkan nasabah dalam memilih porduk Reksa Dana.

Pengertian Fitur Rating

Fitur Rating adalah salah satu fitur untuk membantu investor dalam memilih produk Reksa Dana dengan menggunakan sistem peringkat di setiap produk berdasarkan skor trade-off  antara Return dan Volatilitas dalam bentuk gambar bintang. Semakin banyak bintangnya menandakan bahwa kinerja produk Reksa Dana tersebut lebih bagus dan begitu juga sebaliknya.

Perhitungan Skor Produk Reksa Dana

Tim Makmur menggunakan rumus untuk menghitung skor produk:

Return – k x Volatilitas

Berdasarkan rumus tersebut, ada hubungan tarik ulur antara Return dengan Volatilitas yang diseimbangkan oleh nilai variabel k. Variable k digunakan sebagai nilai penyesuaian skala dan berguna untuk menyeimbangkan antara komponen Return dengan Volatilitas.

Misal untuk Reksa Dana Pasar Uang dimana komponen Return menjadi faktor utama dalam pemilihan produk, maka nilai variabel k yang sesuai adalah mendekati 0.

Untuk kategori Reksa Dana Saham dimana komponen Return dan terutama komponen Volatilitas juga sangat penting dalam pemilihan produk, maka nilai variabel k yang sesuai adalah k > 0.

Masing – masing dari empat jenis kategori Reksa Dana memiliki nilai variabel k yang berbeda. Nilai variabel k ditentukan berdasarkan pengukuran rata-rata profil risiko dan tingkat toleransi risiko nasabah.

Penentuan Rating 

Skor dari masing – masing produk Reksa Dana ditentukan sesuai dengan kinerja historis 1 tahun terakhir dari masing – masing produk tersebut. Kemudian, skor dari setiap Reksa Dana tersebut akan diurutkan sesuai dengan jenis kategori Reksa Dana.

Produk Reksa Dana dengan rating tertinggi di masing – masing kategorinya akan ditandai dengan bintang 5 dan juga sebaliknya.

*****

“Kenapa ada lebih dari satu produk Reksa Dana yang memiliki bintang 5?”

Tim Makmur memperbolehkan lebih dari satu Reksa Dana memiliki bintang yang sama. Sobat Makmur hanya tinggal memilih produk yang diinginkan karena dari segi performa, produk tersebut memiliki skor yang mirip.

“Bagaimana dengan produk yang tidak memiliki bintang?”

Untuk produk Reksa Dana yang baru diluncurkan dan belum memiliki kinerja historis selama 1 tahun terakhir maka reksa dana tersebut belum bisa diberikan bintang. Produk Reksa Dana dengan mata uang USD juga tidak memiliki bintang karena perbandingan yang kurang relevan dengan Reksa Dana dengan mata uang Rupiah.